Yakında InvestingPro abonelerine özel olarak sunulacak olan bu ProResearch makalesi ile Wall Street’in uzman görüşlerini keşfedin . S&P 500’den %700’e kadar daha âlâ performans gösteren stratejileri içeren en yeni eserimiz ProPicks ile yatırım stratejinizi geliştirin. Bu Siber Pazartesi, %60 ‘a varan indirimin yanı sıra birinci 500 süratli aboneye özelresearch23 koduyla 2 yıllık abonelikte ekstra %10 indirim den yararlanın. Bunun üzere bedelli içeriklere daima erişim sağlamak için InvestingPro ile yatırım oyununuzu hızlandırın.
Küresel teknoloji şirketlerinin daima gelişen görünümünde Amazon (NASDAQ:AMZN).com Inc. e-ticaret, bulut bilişim, dijital yayıncılık ve yapay zeka üzere çeşitli bölümlerde bir dev olarak duruyor. Dijital ve fizikî perakende tecrübesinin birçok tarafına dokunan geniş bir ayak izine sahip olan Amazon’un çeşitli portföyü, onu çok sayıda pazarda kilit bir oyuncu olarak konumlandırdı. Analistler, Amazon’un performansını ve stratejik atılımlarını yakından izleyerek şirketin mevcut durumu ve gelecekteki beklentileri hakkında güçlü bilgiler sunuyor.
Farklı Pazarlardaki Performans
Amazon, temel e-ticaret operasyonlarında daima olarak esneklik ve uyumluluk göstermiştir. Kuvvetli bir rekabet ve dinamik bir perakende ortamıyla karşı karşıya olmasına karşın şirket, geniş eser teklifleri ve sofistike bir yerine getirme ağıyla desteklenen sağlam bir büyüme yörüngesini sürdürmüştür. Şirketin e-ticaret segmenti, pazar konsolidasyonundan ve çevrimiçi alışverişe yönelik kalıcı değişimden faydalanmaya devam ediyor.
Bulut bilişim alanında, Amazon Web Services (AWS) şirket için güçlü bir sütun olarak duruyor. AWS, Amazon’un derin teknik uzmanlığını ve inovasyon kapasitesini sergileyen istikrarlı bir gelir kaynağı olmuştur. Pandemi sonrası toparlanma ve ivme kazanmaya hazırlanan bulut pazarında AWS’nin, büyük mukavele kıymetleri ve yapay zeka odaklı bulut iş yüklerine yönelik artan taleple desteklenerek bölüme paralel olarak büyümesi bekleniyor.
Dijital reklamcılık, Amazon için bir öbür yüksek marjlı iş olarak ortaya çıktı. Şirketin reklam segmenti süratli bir büyüme gösterdi ve varsayımlar bu eğilimin devam edeceğini gösteriyor. Prime Görüntü’de yaklaşan görüntü reklam lansmanının, Amazon’un reklamcılık alanındaki pozisyonunu daha da güçlendirerek ek gelir akışlarının kilidini açması bekleniyor.
Ürün Segmentleri ve Ayrıntılar
Amazon’un eser segmentasyonu, çeşitlendirme ve inovasyon konusundaki stratejik odağını yansıtmaktadır. Şirketin e-ticaret platformu, çok çeşitli tüketici gereksinimlerine hitap eden geniş bir eser yelpazesi sunarak en görünür segmenti olmaya devam ediyor. Amazon’un Amazon Go, Whole Foods, Amazon Fresh ve Amazon Style mağazaları üzere formatları içeren fizikî mağaza varlığı, perakende gücünün somut bir uzantısını sağlıyor.
AWS, bağımsız bir eser segmenti olarak, Amazon’un bulut hizmetleri pazarındaki hakimiyetinin kurulmasında tesirli olmuştur. AWS’nin bilgi süreç gücü, depolama tahlilleri ve yapay zeka yeteneklerini içeren kapsamlı hizmet paketi, yeni kurulan şirketlerden büyük işletmelere kadar çok çeşitli bir müşteri tabanını kendine çekmiştir.
Dijital yayın ve yapay zeka segmentleri Amazon için giderek daha fazla odak noktası haline geliyor. Prime Görüntü ve Alexa’nın konuşma yeteneklerinin geliştirilmesi üzere teşebbüsler, şirketin yapay zekayı hizmetlerine entegre etme ve kullanıcı tecrübesini uygunlaştırma konusundaki kararlılığını vurgulamaktadır.
Rekabet Ortamı ve Pazar Eğilimleri
Amazon için rekabet ortamı çok taraflıdır ve şirket çeşitli faaliyetlerinde zorluklarla karşı karşıyadır. Amazon, e-ticaret alanında hem klasik perakendecilerin hem de dijital yeni girişimcilerin rekabetini savuşturmaya devam ediyor. Shein ve Temu üzere Çinli perakende platformlarının yükselişi yeni rekabet dinamikleri getirmiş olsa da Amazon’un güçlü tedarik zinciri ve teslimat avantajları pazar liderliğini muhafazasına yardımcı oldu.
Bulut bilişim alanında AWS, Microsoft ve Google üzere öteki teknoloji devleriyle direkt rekabet etmektedir. AWS ölçek ve inovasyonda önder olsa da, rakiplerinin de bulut tekliflerine, bilhassa de yapay zeka ve makine tahsili alanlarına ağır yatırım yaptığı bir pazarda faaliyet gösteriyor.
Dijital reklamcılık alanında Amazon, Google ve Facebook üzere esaslı oyuncularla baş başa gidiyor. Bununla birlikte, Amazon’un bir e-ticaret platformu olarak eşsiz pozisyonu, ona reklamcılık yeteneklerini geliştiren pahalı tüketici dataları sağlamaktadır.
Düzenleyici Ortamlar
Düzenleyici inceleme Amazon için kalıcı bir tema olmaya devam ediyor. Şirket, iş uygulamaları nedeniyle çeşitli yargı bölgelerinde soruşturmalar ve yasal zorluklarla karşı karşıya kaldı. Bunlar ortasında pazar yeri operasyonlarıyla ilgili antitröst kaygıları ve potansiyel rekabet zıddı davranışlar yer alıyor. Amazon bu problemleri bir dereceye kadar muvaffakiyetle aşmış olsa da, düzenleyici ortam şirketin stratejik esnekliğini ve operasyonel verimliliğini etkileyebilecek riskler oluşturmaya devam etmektedir.
Müşteri Tabanı ve Yönetimi
Amazon, Mart 2022 itibariyle 300 milyondan fazla etkin müşterisiyle geniş ve çeşitli bir müşteri tabanına sahiptir. Bu müşteri tabanı, şirketin rekabetçi fiyatlandırma, geniş bir eser yelpazesi ve kolaylığa odaklanma yoluyla müşterileri çekme ve elinde tutma hünerinin bir delilidir.
Şirketin idare takımı, Amazon’u çeşitli pazar döngüleri ve zorlukları boyunca yönlendirmede çok değerli olmuştur. Sıhhat hizmetleri üzere yeni pazarlara açılmaktan şirketin geniş sipariş karşılama ağını optimize etmeye kadar aldıkları stratejik kararlar, Amazon’un sürdürülebilir büyümesinde çok değerli bir rol oynamıştır.
Strateji ve Dış Faktörler
Amazon’un stratejisi daima yenilik, müşteri odaklılık ve yeni pazarlara açılma etrafında dönüyor. Şirketin yapay zeka ve makine tahsiline yaptığı yatırımlar, teknolojik gelişmelerin ön saflarında yer almaya yönelik uzun vadeli vizyonunun bir göstergesidir. Ayrıyeten, Amazon’un satın almalar ve yeni mağaza formatlarının lansmanı yoluyla fizikî perakendeye yaklaşımı, gelişen perakende ortamına ait anlayışını yansıtmaktadır.
Makroekonomik şartlar, tüketici harcama kalıpları ve teknolojik değişimler üzere dış faktörler Amazon’un operasyonları üzerinde değerli bir tesire sahiptir. Şirket, stratejik maliyet yapısı ayarlamaları ve AWS ve dijital reklamcılık üzere yüksek marjlı segmentlere odaklanmasının da gösterdiği üzere, bu faktörlere ahenk sağlama hüneri göstermiştir.
Yaklaşan Eser Lansmanları
Amazon, iş segmentlerine yayılan yeni eser lansmanlarıyla yenilikler yapmaya devam ediyor. Yapay zeka alanında, şirketin yapay zeka yeteneklerini geliştirebilecek “Olympus” kod isimli gelişmiş bir büyük lisan modeli üzerinde çalıştığı söyleniyor. Üretken yapay zeka tekliflerinin genişletilmesi ve AWS’de yeni hizmetlerin sunulmasının müşteriler için verimlilik ve maliyet tasarrufu sağlaması bekleniyor.
Tüketici donanımı alanında, Amazon’un donanım aktifliği önizlemeleri ve üretken yapay zeka ile yeni Alexa yeteneklerinin kullanıma sunulması, şirketin en son teknolojiyi tüketici eserlerine entegre etme konusundaki kararlılığını göstermektedir.
Analist Görüşleri ve Gerekçeleri
Analistler, şirketin ilgili pazarlardaki güçlü pozisyonuna ve marj genişletme potansiyeline atıfta bulunarak Amazon’un büyüme beklentileri konusunda optimist olmaya devam ediyor. Bulut hizmetleri ve üretken yapay zeka alanındaki rekabetçi baskılar konusunda tasalar olsa da, Amazon’un daima yenilik yapma ve maliyetleri düşürme uğraşlarının vakit içinde pay kazanımlarıyla sonuçlanması bekleniyor.
Yükseliş görünümü, Amazon’un Salesforce ve NVIDIA ile olduğu üzere yapay zeka teknolojilerinin geliştirilmesini ve entegrasyonunu kolaylaştıran stratejik iştirakleriyle da destekleniyor. Ayrıyeten, Amazon’un reklam hizmetleri yüksek işletme geliri marjlarıyla etkilemeye devam ediyor ve bu da sürdürülebilir bir büyüme yoluna işaret ediyor.
Buna karşılık, düşüş perspektifleri öncelikle rekabet ortamı ve potansiyel düzenleyici zorluklar etrafında ağırlaşıyor. E-ticaret ve bulut bilişim alanlarında yeni rakiplerin ortaya çıkması Amazon’un pazar hissesi için tehdit oluşturabilir. Ayrıyeten, siber güvenlik riskleri ve ayrılmış örnekler için hesaplama fiyatlarındaki kesim genelindeki artışlar AWS’nin güvenlik araçlarının büyümesini etkileyebilir.
Ayı Vakası
Amazon kıymetli rekabet tehditleriyle karşı karşıya mı?
Amazon için rekabet ortamı, Temu ve Shein üzere yeni oyuncuların e-ticaret alanına girmesi ve Microsoft ve Google üzere teknoloji devlerinin bulut tekliflerini artırmasıyla nitekim de ağırlaşıyor. Bu rakipler potansiyel olarak Amazon’un pazar hissesini aşındırabilir ve hakimiyetine meydan okuyabilir. Ayrıyeten, yasal zorluklar ve tüketici fiyat hassaslığı Amazon’un operasyonlarına karmaşıklık katmanları ekliyor.
Amazon bulut pazarındaki liderliğini koruyabilir mi?
AWS bulut hizmetlerinde başkan olmaya devam ederken, yapay zeka ve makine tahsili yeteneklerine büyük yatırım yapan rakiplerin baskısı göz arkası edilemez. Amazon’un pazardaki pozisyonunu korumak ve bu rekabet karşısında büyümesinin dayanıklılığına ait kaygıları gidermek için inovasyon yapmaya ve uygun maliyetli, yüksek performanslı tahliller sunmaya devam etmesi gerekecek.
Boğa Vakası
Amazon’un yapay zeka yatırımları büyümenin hızlanmasına yol açacak mı?
Amazon’un yatırımları ve eser lansmanlarıyla kanıtlandığı üzere yapay zekaya olan bağlılığı, şirketi potansiyel olarak üretken yapay zeka ve bulut bilişimde liderlik edecek halde konumlandırıyor. Stratejik iştiraklerle birlikte yeni yapay zeka çiplerinin ve hizmetlerinin geliştirilmesi, AWS müşterileri için daha fazla verimlilik ve maliyet tasarrufu sağlayarak büyümenin hızlanmasına yol açabilir.
Amazon’un reklam segmenti ivmesini sürdürebilir mi?
Dijital reklamcılık segmenti Amazon için değerli bir büyüme fırsatı sunuyor. Şirketin geniş tüketici dataları ve Prime Görüntü’ye video reklamların eklenmesiyle, reklam gelirlerinde sürdürülebilir bir ivme için güçlü bir potansiyel var ve bu da Amazon’un genel karlılığına katkıda bulunuyor.
SWOT Analizi
Güçlü taraflar:
- E-ticaret ve bulut bilişimde pazar liderliği.
- Çeşitli eser teklifleri ve hizmetler.
- Güçlü sipariş karşılama ve teslimat ağı.
- AWS ve dijital reklamcılık üzere yüksek marjlı segmentler.
- Sağlam müşteri tabanı ve marka sadakati.
Zayıf taraflar:
- Çekirdek pazarlarda ağır rekabet.
- Düzenleyici inceleme ve potansiyel yasal zorluklar.
- Tüketici harcama kalıplarına bağımlılık.
- Siber güvenlik riskleri.
Fırsatlar:
- Sağlık hizmetleri ve bakkaliye üzere yeni pazarlara açılma.
- Yapay zeka yeteneklerinde ve bulut hizmetlerinde büyüme.
- Dijital reklamcılığa yönelik artan talep.
- Yeni mağaza formatları aracılığıyla fizikî perakendede potansiyel.
Tehditler:
- Yeni e-ticaret ve bulut bilişim rakiplerinin ortaya çıkması.
- Tüketici davranışlarını etkileyen makroekonomik rüzgarlar.
- Mevcut iş modellerini bozabilecek teknolojik değişimler.
- Küresel düzenleyici siyasetlerdeki değişiklikler.
Analistlerin Hedefleri
- Evercore ISI: Outperform, $195.00 (27 Ekim 2023)
- RBC Capital Markets: Outperform, $180.00 (27 Ekim 2023)
- Barclays: Fazla tartı, 190,00 $ (27 Ekim 2023)
- JMP Securities: Piyasa Outperform, $175.00 (27 Ekim 2023)
- Roth Capital Partners, LLC: Satın Al, $165.00 (27 Ekim 2023)
- Morgan Stanley: Fazla tartı, 175,00 $ (27 Ekim 2023)
- Goldman Sachs: Satın Al, $190.00 (27 Ekim 2023)
- Wedbush Securities: Outperform, $180.00 (25 Eylül 2023)
Bu derinlemesine tahlil Eylül’den Ekim 2023’e kadar uzanıyor.
InvestingPro Analizleri
Yatırımcılar ve analistler Amazon’un çok taraflı operasyonlarını incelemeye devam ederken, gerçek vakitli ölçümler ve InvestingPro İpuçları dikkate alınması gereken ek boyutlar sunuyor. Amazon, 1490,0 milyar USD’lik kıymetli piyasa kıymetiyle, Geniş Sınır Perakende bölümünde ağır sıklet bir şirkettir. Şirketin 73,34 olan F/K Oranı, yüksek bir yarar katsayısıyla süreç gördüğünü gösteriyor ve bu da InvestingPro İpucu olan Amazon’un 1Ç 2023 prestijiyle son on iki ay için 73,98 milyar USD ile yüksek bir FAVÖK değerleme katsayısıyla süreç gördüğüne işaret ediyor.
Gelir artışı, 1Ç 2023 prestijiyle son on iki ayda %10,32’lik bir artışla parlak bir nokta olmaya devam ediyor ve şirketin rekabetçi bir ortamda genişleme kabiliyetine işaret ediyor. Bu durum, 256,2 milyar ABD doları brüt kâr ile daha da pekiştirilerek Amazon’un geniş operasyon ölçeği içinde kârlılığını sürdürme konusundaki yeterliliğinin altını çiziyor.
InvestingPro İpuçları, Amazon’un net gelirinin bu yıl artmasının beklendiğini de ortaya koyuyor ki bu, kalıcı finansal sıhhat ve büyüme potansiyeli işaretleri arayan yatırımcılar için kritik bir faktör. Ayrıyeten, son on iki aydaki %4,39’luk varlık getirisi ile Amazon, çıkar elde etmek için varlık tabanını verimli bir biçimde kullandığını göstermiştir.
Daha kapsamlı bir içgörü paketi arayanlar için InvestingPro, Amazon için listelenen toplam 13 ipucu ile ek ipuçları sunuyor. Bu bilgiler, stratejilerine ince ayar yapmayı ve şuurlu kararlar vermeyi amaçlayan yatırımcılar için değer biçilmez olabilir. Bu içgörülerin tüm gücünden yararlanmak için, artık %60’a varan indirimle özel bir Siber Pazartesi indiriminde olan InvestingPro’ya abone olmayı düşünün. Ayrıyeten, 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için research23 kupon kodunu kullanın ve S&P 500’den %700’e kadar daha yeterli performans gösteren stratejilere erişim sağlayın.
Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Koşul ve Şartlar kısmımıza bakın.
